بعض الاخوة الكرام طلبوا مني عمل افضل الفلاتر الاستثمارية سأقوم بعمل ثريد متخصص في التحليل المالي لاهم الفلاتر للاستثمارات في مجال الاسهم .سنستعرض اهمها ثم نقترح افضلها وفقا للظروف الحالية
High Growth Stocks وهو متخصص بفلتر اسهم الشركات التي تحقق نسب ايرادات سنوية عالية تفوق 20% سنويا مع ديون اقل من 0.60 من رأس مال الشركة وتوقعات بنمو ايرادات اعلى من 3% مستقبلا
لفلتر الاسهم التي سعرها حاليا اقل من قيمتها العادلة ؟
يجب ان يكون مكرر الربحية P/E ايجابي وغير متضخم في كل القطاعات عدا التكنولوجيا لها تركيبة مختلفة بحيث تكون اقل من 20 السعر بالنسبة للسيولة النقدية الحرة او Price/ Cash Flow ايجابية مابين 0-10 على الاقل ( يتبع)
يجب ان يكون مكرر الربحية P/E ايجابي وغير متضخم في كل القطاعات عدا التكنولوجيا لها تركيبة مختلفة بحيث تكون اقل من 20 السعر بالنسبة للسيولة النقدية الحرة او Price/ Cash Flow ايجابية مابين 0-10 على الاقل ( يتبع)
بينما السعر الى القيمة الدفترية Price / Book اقل من 1 صحيح
نسبة النمو في الارباح من 3% على الاقل ويمكن زيادتها الى 5% كنسبة واقعية الى مالانهاية وبالامكان وضع توزيعات الارباح Dividend Yield % فوق 0 او تجاهلها في حال البحث عن اسهم النمو
نسبة النمو في الارباح من 3% على الاقل ويمكن زيادتها الى 5% كنسبة واقعية الى مالانهاية وبالامكان وضع توزيعات الارباح Dividend Yield % فوق 0 او تجاهلها في حال البحث عن اسهم النمو
للحصول على افضل فلتر لأسهم الشركات داخل نطاق Emerging Markets او الدول الناشئة ,تحقق طفرات مالية مرتبطة بطفرتها الاقتصادية ضمن نطاق الاسهم في الفليبين / تايلاند / نيجيريا / ماليزيا / اندونيسيا / الصين في بعض قطاعاتها التكنولوجية ؟ هناك معادلة خاصة لهذا القطاع الجنوني في ارباحه
Price/Book < 1
Price / Cash Flow per Share (0.01 to 10)
P/E ( from 0 to 15)
Revenue Growth Rate % ( from 20 to 150%)
ستحصل على افضل الشركات في الدول الناشئة ذات الاداء العالي الذي من الصعب وجوده في الاسواق المتطورة
Price / Cash Flow per Share (0.01 to 10)
P/E ( from 0 to 15)
Revenue Growth Rate % ( from 20 to 150%)
ستحصل على افضل الشركات في الدول الناشئة ذات الاداء العالي الذي من الصعب وجوده في الاسواق المتطورة
يعتبر فلتر Graham Enterprising Screener من اقوى الفلاتر التي تعتمد على القيمة الجوهرية بناءً على أرباح الشركة وأرباح الأسهم والأصول والقوة المالية. لاحظ أن هذه الغربلة تستخدم P/E اي نسبة السعر الى ربحية السهم بحيث يكون أقل من 30٪ القطاع ، وليس السوق حتى يعطي نتيجة واقعية
يهتم الفلتر في الشركات التي حققت ربحية في اخر خمس سنوات وبديون اقل من 1.1 والافضل ان لاتصل الى 0.60 برأيي الشخصي ويجب ان ندرك ان هذا يعتبر اهم الفلاتر التي تركز بدرجة اساسية على كفاءة الادارة
هذه المعادلة يمكن وضعها في منصة Stock Rover وهي من الفلاتر التراكمية التي تأخذ بالاعتبار سنوات سابقة وهي اكثر احترافية من سابقاتها
Dividend Yield > 0
Equation: "Current Ratio [Now] " >=1.5
Equation: 0< "Long Term Debt [Now] " /( "Current Assets [Now] " - "Current Liabilities [Now] " )<1.1
Equation: "EPS [Y1] " >0 and "EPS [Y2] " >0 and "EPS [Y3] " >0 and "EPS [Y4] " >0 and "EPS [Y5] " > 0 and "EPS [Now] " >0
Equation: "Current Ratio [Now] " >=1.5
Equation: 0< "Long Term Debt [Now] " /( "Current Assets [Now] " - "Current Liabilities [Now] " )<1.1
Equation: "EPS [Y1] " >0 and "EPS [Y2] " >0 and "EPS [Y3] " >0 and "EPS [Y4] " >0 and "EPS [Y5] " > 0 and "EPS [Now] " >0
Equation: "EPS [Now] " > "EPS [Y5] "
Equation: "Price / Book [Now] " <=2
Price / Earnings Sector Decile < 4
Equation: "Price / Book [Now] " <=2
Price / Earnings Sector Decile < 4
للبحث عن الشركات ذات رأس المال المتوسط (بين 2 و 10 مليارات دولار في القيمة السوقية) التي تنمو مبيعاتها وأرباحها بسرعة وتُظهر زخمًا قويًا للأسعار.
Market Cap (M) > 2000 < 10000
Sales 1 Year Chg (%) >15
Sales 3 Year Avg (%) >12
Operating Income 1 Year Chg (%) >15
Operating Income 3 Year Avg (%) >12
EPS 1 Year Chg (%) >15
EPS 3 Year Avg (%) >12
P vs 52 wk High (%) >85
1 Year Return vs SP 500 >5
3 Year Return vs SP 500 >12
Sales 1 Year Chg (%) >15
Sales 3 Year Avg (%) >12
Operating Income 1 Year Chg (%) >15
Operating Income 3 Year Avg (%) >12
EPS 1 Year Chg (%) >15
EPS 3 Year Avg (%) >12
P vs 52 wk High (%) >85
1 Year Return vs SP 500 >5
3 Year Return vs SP 500 >12
عندما نتكلم عن فلتر صائد الفرص Bargain Hunters فهو من اهم الفلاتر الذي يهتم بالشركات المتوسطة والكبيرة التي تحقق ربحية خلال الخمس سنوات الماضية ومقيمة حاليا باقل من قيمتها الدفترية بالنسبة لمقدار النمو في الارباح تركز على PEG باعتباره اهم النسب التي تعطي الاسهم الرخيصة حاليا
كما تأخذ بالاعتبار النمو في الايرادات والمبيعات خلال متوسط فترة زمنية مناسبة للتأكد من ربحيتها 5 سنوات على الاقل
EPS 5‑Year Avg (%) > 8
EPS Next Year Chg (Est.%) > 8
Earnings Yield > 5
Market Cap ($M USD) > 2000
Operating Income 5‑Year Avg (%) > 8
PEG Forward < 1
PEG Trailing < 1
Sales 5‑Year Avg (%) > 8
EPS Next Year Chg (Est.%) > 8
Earnings Yield > 5
Market Cap ($M USD) > 2000
Operating Income 5‑Year Avg (%) > 8
PEG Forward < 1
PEG Trailing < 1
Sales 5‑Year Avg (%) > 8
هل تتطلع لمعرفة كيف يقوم وارن بافت بفلترة استثماراته الواعدة ؟
جميع الشركات التي يستثمر فيها وران بافت يشترط فيها ان لاتحقق الشركات اي نتائج سلبية EPS لربحية السهم خلال اخر عشر سنوات , لايجب ان تتجاوز الديون في جميع الشركات اكثر من خمس مرات الربح السنوي اطلاقا , متوسط المحقق في العائد على رأس المال ROE يجب ان تكون 15% على الاقل
بالنسبة ROIC وهو العائد على الاستثمار العامل يشترط ان لايقل عن 12% خلال اخر عشر سنوات كما يشترط ان تكون العائدات اعلى من عائدات سندات الخزانة طويلة الاجل
ولكن كيف تصنع الثروات اثناء الازمات ؟ هل بالامكان تحقيق ثروة من اشكالية سلالات كورونا الجديدة المقاومة للقاحات ؟ ماهو الوضع الاستثماري الامن مع مأزق الدين الامريكي ؟ وارتفاع التضخم ؟
جاري تحميل الاقتراحات...