تعتبر #المؤشرات_المالية واحدة من أهم الأدوات التي تستخدم في تحديد قرار الإستثمار من عدمه في أي شركة.
في هذه السلسلة من التغريدات سأقوم بشرح كيفية استخراج بعض هذه المؤشرات وفائدة كل مؤشر.
#تاسي #تداول
في هذه السلسلة من التغريدات سأقوم بشرح كيفية استخراج بعض هذه المؤشرات وفائدة كل مؤشر.
#تاسي #تداول
١- هامش الربح الإجمالي %
= اجمالي الربح (الدخل)/المبيعات ( الايردات)
*انخفاض المؤشر يدل على انخفاض الارباح بسبب الارتفاع في التكاليف، وارتفاع النسبة يدل على قدرة الشركة على توليد الارباح.
= اجمالي الربح (الدخل)/المبيعات ( الايردات)
*انخفاض المؤشر يدل على انخفاض الارباح بسبب الارتفاع في التكاليف، وارتفاع النسبة يدل على قدرة الشركة على توليد الارباح.
٢- هامش الربح الصافي %
= صافي الربح (الدخل)/المبيعات (الايردات)
*انخفاض المؤشر بأقل من متوسط القطاع يدل على أن اسعار بيع منتجات الشركة منخفضة أو أن أسعار التكلفة مرتفعة أو كليهما، وارتفاع المؤشر يدل على كفاءة ادرة الشركة في الرقابة على المبيعات.
= صافي الربح (الدخل)/المبيعات (الايردات)
*انخفاض المؤشر بأقل من متوسط القطاع يدل على أن اسعار بيع منتجات الشركة منخفضة أو أن أسعار التكلفة مرتفعة أو كليهما، وارتفاع المؤشر يدل على كفاءة ادرة الشركة في الرقابة على المبيعات.
٣- العائد على السهم %
= صافي الربح (الدخل) / عدد الأسهم المصدرة
* ارتفاع المؤشر دليل على مقدرة الشركة بالاستمرار في توزيع الارباح.
= صافي الربح (الدخل) / عدد الأسهم المصدرة
* ارتفاع المؤشر دليل على مقدرة الشركة بالاستمرار في توزيع الارباح.
٤ - العائد على الموجودات %
= صافي الربح (الدخل)/ اجمالي الموجودات ( الأصول)
*ارتفاع المؤشر يدل على كفاءة الإدارة في استخدام الموجودات ويعتبر المقياس الحقيقي لربحية الشركة.
= صافي الربح (الدخل)/ اجمالي الموجودات ( الأصول)
*ارتفاع المؤشر يدل على كفاءة الإدارة في استخدام الموجودات ويعتبر المقياس الحقيقي لربحية الشركة.
٥- العائد على حقوق المساهمين %
= صافي الربح (الدخل)/حقوق المساهمين (الملكية)
- عند استخراج حقوق المساهمين من القوائم المالية ، يجب استبعاد حقوق الملكية الغير مسيطرة.
*ارتفاع المؤشر يدل على كفاءة الشركة في استخدام حقوق المساهمين.
= صافي الربح (الدخل)/حقوق المساهمين (الملكية)
- عند استخراج حقوق المساهمين من القوائم المالية ، يجب استبعاد حقوق الملكية الغير مسيطرة.
*ارتفاع المؤشر يدل على كفاءة الشركة في استخدام حقوق المساهمين.
6- معدل دوران اجمالي الموجودات
=المبيعات(الايرادات)/اجمالي الموجودات(الاصول)
*انخفاض المؤشر عن متوسط القطاع يدل على أن الشركة لاتحقق مبيعات كافية تتناسب مع حجم استثماراتها.
=المبيعات(الايرادات)/اجمالي الموجودات(الاصول)
*انخفاض المؤشر عن متوسط القطاع يدل على أن الشركة لاتحقق مبيعات كافية تتناسب مع حجم استثماراتها.
٧- معدل دوران الموجودات الثابتة
=المبيعات(الايرادات)/الموجودات(الاصول) الثابتة
*انخفاض المؤشر عن متوسط القطاع يدل على وجود خلل أو قصور من الإدارة في استخدام أصولها الثابتة.
=المبيعات(الايرادات)/الموجودات(الاصول) الثابتة
*انخفاض المؤشر عن متوسط القطاع يدل على وجود خلل أو قصور من الإدارة في استخدام أصولها الثابتة.
٨- اجمالي الموجودات لحقوق المساهمين %
=اجمالي الموجودات(الاصول)/ حقوق المساهمين(الملكية)
*يشير هذا المؤشر الى مدى اعتماد الشركة في تمويل موجوداتها على حقوق المساهمين.
=اجمالي الموجودات(الاصول)/ حقوق المساهمين(الملكية)
*يشير هذا المؤشر الى مدى اعتماد الشركة في تمويل موجوداتها على حقوق المساهمين.
٩- اجمالي المطلوبات للموجودات %
= اجمالي المطلوبات/اجمالي الموجودات(الاصول)
*يبين هذا المؤشر مدى مساهمة المطلوبات في تمويل الموجودات، ارتفاع المؤشر يعني زيادة في الاعباء المستقبلية التي تتحملها الشركة وزيادة في المخاطر.
= اجمالي المطلوبات/اجمالي الموجودات(الاصول)
*يبين هذا المؤشر مدى مساهمة المطلوبات في تمويل الموجودات، ارتفاع المؤشر يعني زيادة في الاعباء المستقبلية التي تتحملها الشركة وزيادة في المخاطر.
١٠- اجمالي المطلوبات لحقوق المساهمين %
=اجمالي المطلوبات/ حقوق المساهمين(الملكية)
*ارتفاع المؤشر يؤدي إلى ارتفاع نسبة المخاطر للمساهمين والدائنين وتؤثر على توزيع الارباح.
=اجمالي المطلوبات/ حقوق المساهمين(الملكية)
*ارتفاع المؤشر يؤدي إلى ارتفاع نسبة المخاطر للمساهمين والدائنين وتؤثر على توزيع الارباح.
١١-القروض الى اجمالي الموجودات %
=اجمالي القروض/اجمالي الموجودات(الاصول)
- القروض تشمل (قروض طويلة الاجل، قروض قصير الاجل، الجزء المتداول من القرض،اي ديون بمثابة قروض مثل الصكوك)
*ارتفاع المؤشر يدل على زيادة المخاطر على الشركة وعدم امكانية حصولها على قروض.
=اجمالي القروض/اجمالي الموجودات(الاصول)
- القروض تشمل (قروض طويلة الاجل، قروض قصير الاجل، الجزء المتداول من القرض،اي ديون بمثابة قروض مثل الصكوك)
*ارتفاع المؤشر يدل على زيادة المخاطر على الشركة وعدم امكانية حصولها على قروض.
١٢-القروض الى حقوق المساهمين %
=اجمالي القروض/ حقوق المساهمين(المساهمين)
*انخفاض المؤشر يدل على كفاية حقوق المساهمين لتسديد جميع الالتزامات على الشركة.
=اجمالي القروض/ حقوق المساهمين(المساهمين)
*انخفاض المؤشر يدل على كفاية حقوق المساهمين لتسديد جميع الالتزامات على الشركة.
١٣-نسبة السعر الى المبيعات
=القيمة السوقية/ المبيعات(الايردات)
- يتم حساب القيمة السوقية بضرب سعر السهم بعدد الاسهم المصدرة.
*هناك بعض الشركات لم تحقق ارباح حتى الان بسبب عدم انتهاء مشاريعها، لذلك يتم استخدام هذا المؤشر والذي يجب أن يكون أقل من متوسط القطاع-
=القيمة السوقية/ المبيعات(الايردات)
- يتم حساب القيمة السوقية بضرب سعر السهم بعدد الاسهم المصدرة.
*هناك بعض الشركات لم تحقق ارباح حتى الان بسبب عدم انتهاء مشاريعها، لذلك يتم استخدام هذا المؤشر والذي يجب أن يكون أقل من متوسط القطاع-
لأن المبيعات أكثر شفافية من الارباح المعلن عنها لأنها غير متقلبة مثل الأرباح. يعتبر مؤشر المبيعات للسعر أداة جيدة لمراقبة الشركات الموسمية والشركات ذا الارباح المتذبذبة.
١٤- مكرر الأرباح
=سعر السهم/ عائد السهم
*انخفاض هذا المؤشر أفضل ، لكن ليس دائما، لأنه قد يكون ناتج من بيع بعض الاصول او ارباح غير متكررة.
=سعر السهم/ عائد السهم
*انخفاض هذا المؤشر أفضل ، لكن ليس دائما، لأنه قد يكون ناتج من بيع بعض الاصول او ارباح غير متكررة.
١٥- القيمة الدفترية
=حقوق المساهمين (الملكية)/ عدد الأسهم المصدرة
*ارتفاع القيمة الدفترية أفضل للشركة، ويدل على السعر الذي ستحصل عليه في حال تم تصفية الشركة.
=حقوق المساهمين (الملكية)/ عدد الأسهم المصدرة
*ارتفاع القيمة الدفترية أفضل للشركة، ويدل على السعر الذي ستحصل عليه في حال تم تصفية الشركة.
١٦- مكرر القيمة الدفترية
=سعر السهم/القيمة الدفترية
*انخفاض المكرر أفضل.
=سعر السهم/القيمة الدفترية
*انخفاض المكرر أفضل.
١٧- رأس المال العامل
=اجمالي الموجودات المتداولة - اجمالي المطلوبات المتداولة
*انخفاضه بالسالب مؤشر على عدم مقدرة الشركة بتسديد التزاماتها قصيرة الاجل، وارتفاعه بشكل كبير يشير الى خلل بالشركة.
=اجمالي الموجودات المتداولة - اجمالي المطلوبات المتداولة
*انخفاضه بالسالب مؤشر على عدم مقدرة الشركة بتسديد التزاماتها قصيرة الاجل، وارتفاعه بشكل كبير يشير الى خلل بالشركة.
جاري تحميل الاقتراحات...